Manteniendo la calma en el Coronavirus Mercado: ocho pautas para ayudarlo a tomar decisiones inteligentes (a cualquier edad)

Peter Mougey explica cómo evitar las reacciones instintivas basadas en el miedo; cómo hablar con su asesor financiero; y cómo tomar decisiones acertadas que se ajusten a sus circunstancias únicas.

El mercado ha sido un paseo salvaje últimamente, y como todos los paseos salvajes, está creando su cuota de nervios deshilachados. Desde principios de febrero hasta mediados de marzo, el índice de volatilidad (VIX), también conocido como "índice de miedo", subió más del 500 por ciento. Luego disminuyó más de la mitad. Incluso ahora, está rebotando por todo el lugar. Lo que esto significa es que el miedo está detrás de las decisiones financieras de muchas personas. Ese nunca es un buen lugar para estar, dice inversores'defensor de los derechos Peter J. Mougey.

"Las decisiones motivadas por el miedo rara vez son buenas decisiones y rara vez tienen resultados favorables", dice Mougey. "La mejor estrategia en un momento de miedo elevado es calmarse, evitar reacciones instintivas y educarse sobre cómo funciona el mercado. Y eso significa asegurarse de tener una relación saludable con un asesor financiero que tenga sus mejores intereses en corazón."

Mougey es un abogado nacional de fraude de inversiones y valores en Pensacola, Florida, Levin, Papantonio, Thomas, Mitchell, Rafferty & Proctor, PA. Es un defensor de los propietarios de pequeñas empresas e "inversores de Main Street" que han trabajado duro toda su vida religiosamente, solo para perderlo todo debido a un mal consejo.

Lo que ha aprendido y visto a lo largo de los años no solo le ha apasionado por defender a estas personas en el sistema legal, sino también una sólida comprensión de las prácticas de inversión medidas y de sentido común.

¿Qué hacer en el mercado de coronavirus volátil?

Mougey ofrece los siguientes consejos para cualquier persona que esté preocupada sobre qué hacer a continuación (o no hacer, según sea el caso) en el volátil mercado de coronavirus:

Primero, asegúrese de que tanto usted como su asesor financiero estén completamente comprometidos. Es casi seguro que ya ha tenido noticias de su asesor. ¿Pero es solo un correo electrónico masivo destinado a calmarlo, o realmente se están inclinando? ¿Recibe actualizaciones periódicas de estado? (Las firmas de corretaje de servicio completo deben contactarse con usted cada semana o dos, especialmente si tiene mucho acciones  o usando el apalancamiento.) ¿Tiene un conocimiento sólido de lo que recomiendan y por qué? ¿Entiendes las matemáticas detrás de sus consejos? Mougey sugiere hacer preguntas como las siguientes:

1. ¿Qué porcentaje de mi cartera está en acciones?
2. ¿Qué porcentaje hay en bonos?
3. Si estuviera en acciones del 50 por ciento y bonos del 50 por ciento, ¿cuánto estaría bajando mi cartera en este momento?
4. ¿Cómo se compara mi desempeño con los índices de mercado amplios como el S&P 500 o el índice de bonos agregados de Barclays US?

"El desempeño de su cartera debe seguir el desempeño de los índices generales del mercado", dice Mougey. "Son buenos puntos de referencia. Cuanto más se desvíe de los amplios índices del mercado, más a menudo tendrá que hablar con su asesor. Eso es cierto si tiene 20 o 70 años".

En general, comience su análisis utilizando la "regla de edad" (y si no lo está, definitivamente entienda el porqué). Esencialmente, esto significa que 100 menos tu edad deberían estar en existencias. Si tiene 20 años, alrededor del 80 por ciento de su cartera debe estar en existencias. Si tienes 80 años, alrededor del 20 por ciento debería estar en existencias. Esta fórmula simple es un buen punto de partida para su conversación. Para la mayoría de nosotros, no es demasiado tarde para equilibrar nuestra cartera, afirma Mougey.

"En realidad es bastante simple: las acciones tienen una mayor volatilidad", dice. "Se mueven hacia arriba y hacia abajo. Cuanto más envejeces, menos volatilidad puedes manejar porque no tienes tiempo para recuperar las pérdidas. Las personas en la jubilación o cerca de ella deberían tener una exposición limitada a las acciones".

"Si su asesor le sugiere que se desvíe de la regla de edad, asegúrese de que pueda explicar por qué", agrega Mougey. "Necesitan tener una estrategia sólida, y tú debes entenderla".

Si eres joven (entre 20 y 30 años), siéntate bien. "Presta atención a lo que sucede a tu alrededor", dice Mougey. "El mercado de coronavirus debería ser una lección para que inviertas tanto como puedas ahora para que cuando / si ocurriera un evento de terremoto cuando seas mayor, hayas acumulado suficientes ahorros para poder manejar la volatilidad .

"Los años 2000 a 2010 son otro ejemplo de por qué no debes esperar hasta el último minuto", agrega. "Durante toda esta década, el mercado bursátil se mantuvo estable. Una persona que esperó hasta los 50 años para invertir durante este período no recibió ningún beneficio. Invierta temprano. El tiempo es su amigo".

Si eres de mediana edad (entre 40 y 50 años), no entres en pánico. Sí, es extremadamente difícil observar los rápidos descensos. Tienes tiempo para recuperarte, así que no salgas del mercado ahora. El Dow ha disminuido un 30 por ciento más rápido que en cualquier otro momento de la historia. Ha habido un gran rebote, pero nadie sabe cuándo nos recuperaremos. El problema con salir y mirar desde la barrera es que siempre perderás el rebote.

"Pero siempre asegúrese de estar asignado adecuadamente a acciones y bonos, dados sus objetivos, antes de simplemente sentarse y observar la actividad", agrega.

Si está jubilado y retira dinero, pregúntese: ¿Puedo darme el lujo de montar esto a mi tarifa actual? Tenga en cuenta que podríamos estar en medio de una caída. En 2000, muchos inversores creían que estábamos en la parte inferior cuando el S&P había caído un 10 por ciento. Luego, en 2001, disminuyó otro 10 por ciento. Todos pensaron, Después de dos años de declives, no hay forma de que podamos tener un tercer año, por lo que debemos estar en la parte inferior. Luego, en 2002, disminuyó un 20 por ciento.

El punto, dice Mougey, es que nunca sabes dónde estás en el ciclo. Es por eso que debe asegurarse de no tomar demasiado en los retiros. Una tasa de retiro sostenible es del 4-5 por ciento. Si está tomando más que eso, existe el riesgo de entrar en la "espiral de la muerte" y es posible que no se recupere. Y la tasa sostenible también es válida en los años buenos.

"No se pueden realizar grandes retiros en los buenos años, porque siempre habrá descensos", señala. "Se necesitan acumulaciones en el mercado para compensar los períodos planos. Grandes retiros junto con grandes caídas hacen que sea imposible recuperarse. Esta es la 'espiral de la muerte'. Retiros sostenibles con volatilidad reducida de una cartera equilibrada significa que pueden rebote cuando el mercado vuelve a subir. El objetivo es reducir las grandes fluctuaciones con el tiempo ". NOTA: Vea la hoja de consejos a continuación para comprender cómo se descomponen las matemáticas.

Si decide que no puede permitirse el lujo de montarlo, considere salir del mercado. Por ejemplo, si tenía $ 150,000 antes del mercado de coronavirus y la mayor parte de su cartera está en acciones o se concentra en sectores de bajo rendimiento, probablemente ahora haya bajado un 20-25 por ciento. Entonces, si está por debajo de $ 100,000 debido a retiros y pérdidas y simplemente no puede permitirse perder más, es posible que desee salir del mercado ahora.

Si decide salir, tiene dos opciones: ir a bonos o ir a efectivo. Puede establecer vínculos y estar bastante seguro, pero no hay certeza absoluta. Por ejemplo, en 2008, la gente todavía perdió dinero en bonos. Además, si las tasas de interés aumentan, los bonos disminuyen. La otra opción es ir al efectivo, tal vez en forma de CD o simplemente sentado en una cuenta de ahorros. Simplemente no piense en esto como una opción a largo plazo, dice Mougey: la inflación acabará con la propuesta de de tu dinero.

Finalmente, no piense que puede predecir las acciones calientes de mañana. Estamos viendo que Clorox, Peloton y Netflix están bien. Sus acciones se están volviendo locas. ¿Pero estás comprando en la cima? La sincronización del mercado realmente no funciona bien para la mayoría de las personas.

"Siempre hay acciones calientes, pero los sectores simplemente cambian", dice Mougey. "En pocas palabras, a largo plazo, la selección de valores no funciona".

Una cosa más: asegúrese de que las conversaciones que tenga con su asesor financiero sean tranquilas y racionales, dice Mougey.

"Deberían poder explicar por qué sus consejos están respaldados por investigaciones y se basan en el desempeño de amplios índices de mercado", agrega. "No deberían ofrecer tranquilidad como" mantener el rumbo ". La conversación tiene que estar basada en datos. De lo contrario, es una señal de alerta ”.

Peter Mougey es socio del despacho de abogados con sede en Pensacola Levin Papantonio y presidente del departamento de valores de la firma. Concentra su práctica en las áreas de litigios complejos, servicios financieros, litigios de valores y litigios de denunciantes o qui tam.

Mougey aboga por los derechos de los inversores como ex presidente y miembro de la junta directiva de la barra nacional de valores, PIABA, que se estableció en 1990 para promover y proteger los intereses del sector público en el arbitraje de valores y productos básicos. Mougey ha pasado gran parte de su carrera nivelando el campo de juego para los inversores. Ha propuesto reformas para combatir el fraude en Wall Street, a través de un nuevo estándar fiduciario de acuerdo con la Ley Dodd-Frank de Reforma y Protección al Consumidor de Wall Street. También ha encabezado las comunicaciones con los reguladores estatales y federales para garantizar que se escuchen las voces de los inversores.

Mougey ha representado a más de 1,500 entidades estatales, municipales e institucionales, así como a naciones soberanas tribales, en litigios y arbitrajes en todo el mundo. Además, ha representado a más de 3,000 víctimas individuales de fraude en tribunales y arbitrajes estatales y federales. Mougey ha sido reconocido como un líder transformador dentro y fuera de la sala del tribunal y a menudo se le pide que simplifique los casos más complejos del país.

También se ha desempeñado como presidente del Comité de NASAA, el Comité Ejecutivo y la Fuerza de Tarea de Mejoramiento del Arbitraje de FINRA. Actualmente, el Sr. Mougey es miembro de la Fundación PIABA encargada de educar a los inversores en conjunto con la SEC. En reconocimiento a su dedicación a largo plazo y sostenida para promover los intereses de los inversores, recibió el Premio PIABA Lifetime Distinguished Service de sus colegas.

Levin, Papantonio, Thomas, Mitchell, Rafferty & Proctor, PA, existe desde hace más de 65 años. Es una de las firmas de abogados de demandantes más exitosas de Estados Unidos. Sus abogados manejan reclamos en todo el país que involucran medicamentos recetados, dispositivos médicos, productos defectuosos, valores y protección al consumidor.

Con base en veredictos y acuerdos de firmas de abogados que exceden los $ 4 mil millones, sus abogados de fraude de valores están comprometidos a buscar justicia para las víctimas de fraude de inversión y mala conducta. Dirigido por abogado Peter Mougey, el ex presidente de la barra nacional de valores PIABA, el departamento de responsabilidad civil de negocios y valores ha representado a más de 1,500 víctimas de fraude de inversión en todo el país en tribunales estatales y federales y arbitraje de la industria de valores.

Para obtener más información, por favor visite www.levinlaw.com.